在宏观政策趋紧、银行放贷规模受限的情况下，使得中小企业通过正规渠道融资的难度加大，高利贷等民间融资平台再度活跃。在近期频频爆出的“高利贷崩盘”和“逃规模票据业务”等违规事件中，农信社成为上述事件的主角，这也暴露出农信社在信贷管理、会计制度、风险控制等方面存在的安全隐患。在银根紧缩后，包括农信社、城商行、商业银行等都已暴出过违规事件，通过此次农信社的事件，也反映出了目前国内整个银行体系所存在的监管问题。

　　据媒体报道，继此前厦门市连续爆出民间高利贷崩盘大案、以及石狮发生的多起民间借贷资金链断裂案后，近两个月来，江苏启东也连续出现了多起高利贷资金链断裂事件。近期，国内一些地方农村信用社将存款私放高利贷的事件频频发生，在银根持续紧缩后，企业资金链断裂直接导致农信社不良贷款的发生，上述多起案件也揭露了农信社违规操作所蕴含的巨大风险。

　　长期以来，农信社由于管理体制不顺、自身缺乏风险控制能力等因素，面临较大的经营风险，同时，监管部门对于这类金融机构的放任管理也使得其风险敞口越来越大。目前，国内多数农信社经营状况不佳，一些农信社开始介入放高利贷、违规票据融资等业务，为农信社的发展埋下隐患，因此，对农信社而言，实施合规的风险管理已迫在眉睫。

　　近年来，民间借贷的发展势头愈演愈烈，尤其以一些地方高利贷的问题尤为突出，在高利息和资金需求等因素的作用下，以农信社、小额信贷公司、担保公司等为代表的金融机构，以高额的利息向需要资金的企业发放贷款，或者充当“二传手”的角色将资金发放给其它民间借贷机构，赚取利差。但是，在银根持续收紧后，就会引发企业经营困难，高利贷资金链断裂的问题，从而导致农信社等发放贷款机构的坏账。据悉，目前部分地方银行尤其是农信社因经营不善，濒临破产的并不在少数，而真正经营状况较好的农信社寥寥可数。

　　必须注意到，目前相关监管机构对于农信社、小额贷款公司等企业的监管基本处于放任自流的状态，这也导致了这些金融机构的风险越来越大。随着此次连续爆出的多起民间高利贷崩盘大案，监管机构有必要对当前民间借贷加强监管和整顿，对农信社、地方性银行的信贷资金状况进行全面清查，通过加强有效的监督机制，严控信贷资金的走向。同时，管理层可以选择鼓励兴办地方小型金融机构，在解决企业的融资问题的同时，也有益于让民间借贷阳光化。

　　高利贷问题也从侧面反映出了当前国内中小企业融资困难的现状。在目前银根紧缩且利率上升的情况下，国内中小企业的融资环境正在日益恶化，据悉，目前半数的小企业是通过民间借贷完成融资，能从银行贷到款的公司只有15％。高利贷所引发的不仅是金融体系的风险，更重要的是，这些高额的利息将使得企业的融资成本大大增加，最终将影响到实体经济的发展。因此，有关部门必须建立相应的评估体系和机制，在有效控制风险的基础上，支持中小企业的发展。

　　因此，对于发展中的农信社而言，经营风险的控制是主要问题，当然，这里所谓的风险不仅包括不良贷款方面的风险，同时，会计制度漏洞、管理体制落后等问题也是监管需要关注的日前，有媒体报道，在信贷规模受到严格控制的情况下，河南地区一些农信社利用会计漏洞，通过票据买卖帮助银行腾挪贷款规模。

　　据悉，这种操作主要是由于当前银行信贷规模受限后，部分银行通过票据卖断给河南农信社以减掉信贷规模，然后再从河南农信社逆回购买入票据，由于河南农信社沿用了老的会计记账方式，可以通过这种方法起到“避规模”的作用，这种会计制度上的差异也给了双方业务合作的机会，其实，本质上这种票据交易属于“双买断”行为，这种行为在去年年初被正式叫停过。日前监管层已对此开展检查，该地区农信社的此类票据业务也已停止。

　　其实，自货币政策紧缩以来，商业银行借助理财产品、票据和委托贷款等手段，通过资产表外化的方式对冲信贷控制，目前银行资产负债正急剧双重表外化。但是，资产表外化并不意味着这部分风险银行不需要承担，银行依然承担着贷后管理、到期收回等实质上的法律责任和风险。因此，在信贷紧缩的背景下，银行在频频采用这种方式打出“擦边球”的同时，更需要防范风险。近期，监管部门密集发文，对商业银行表外资产风险拉响预警，主要就是针对银行理财产品和与其相关的表外业务，包括委托贷款、信托贷款和银行承兑汇票等。