选准购买时机
在内地基金市场上,股票型基金依旧占据着较大的市场份额,股票型基金的投资标的决定了其受证券市场波动的影响会较大。
我们作过这样一个统计,2004年偏股型基金整体实现正收益,其中表现最为优秀的合丰成长基金年度总回报率达到17.06%。然而,从2005年年初到7月1日,股票型基金净值出现了较大程度的下跌,上半年净值回报率为-9.71%。我们认为,形成这一现象的原因是多方面的,一方面,股市的系统性风险使得投资人出现一定的亏损; 但从另外一个方面来看,上半年的下跌也给投资人提供了一个良好的购买时机,一旦市场出现恢复性上涨,基金净值也将水涨船高。如果您能够在这一比较难得的投资区域果断出手,其结果必然是意想不到的超额收益。
具体到优质基金的购买时机,则需要看其当前净值的高低。若净值过高,上升的空间在某种程度上会受限; 相反,质地优良且净值处于较低位置的基金,向上突破的概率会更大一些。
适度分散风险
尽管基金本身的组合投资使其具备了分散风险的功能,但是,基金投资的风险并没有因此而完全消除,所以我们依然不能掉以轻心。
曾有投资人将自己的一大笔钱全部投入某只基金,碰巧在市场持续下跌时,他又急需这笔钱用,所以不得不忍痛亏钱卖出,导致投资受损。所以,我们建议您在投资基金时也要学会适当地分散风险。
分散基金投资风险最实际的办法就是建立基金投资组合。通常策略是在基金组合中配置不同类型、不同比例的基金产品,如波动性较小的货币基金、混和型基金以及获利爆发性较强的股票型基金,这样在遇到紧急情况时,可以选择赎回流动性较强的货币基金。当然,具体的配置比例完全可以依据您自己的实际情况来确定,没有什么固定的标准。
不能束之高阁
基金受投资理念更替、操作策略变化、投资对象等因素的影响,业绩也会出现波动,所以,购买基金之后切不可束之高阁,不管不问。
适时了解所购买基金的重要信息披露以及投资标的的变化,则可以做到防患于未然。得到这些信息最有效的途径是登录该基金公司网站查询,同时也要关注一些经济环境方面的变化。如果条件实在不允许,您还可以通过客服电话进行咨询。总之,您应该依据基金公司的相关情况,结合自己的投资目标、收益预期以及风险承受能力,适时调整投资组合,实现投资收益的最大化。
切忌频繁进出
基金不是股票,除货币基金之外,购买、赎回的手续费相对较高,所以,基金投资也不能沿用股票投资那种高抛低吸、波段操作、追涨杀跌、逢高减磅、短线进出、见好就收的思路,而是应该结合自己当时的财务状况,观察市场的阶段走势,安排是继续持有还是赎回。